Nakit dengesi planı - Cash balance plan

Bir nakit dengesi planı tanımlanmış fayda olduğunu emeklilik planı tutar varsayımsal bir benzeri bireysel çalışan hesapları tanımlanmış katkı planı . Bir bildirmek olmadan geleneksel planlarının dönüşümünü etkin çünkü bireysel hesapların varsayımsal doğa tür planların erken kabulünde önemliydi planı sonlandırma .

temeller

Çalışanların hesapları her yıl belirli bir süre içinde değişebilir getiri sabit bir oran kazanın. Çok tanımlanmış-katkı plan gibi çalışmasına rağmen, aslında yasal amaçlarla tanımlanmış fayda planıdır. 2003 yılında tanımlanmış fayda planları ile ABD işçilerin% 20'sinden fazlasının göre nakit dengesi planları vardı Bürosu İşgücü İstatistikleri verilerine. Bu planların çoğu geleneksel tanımlanmış fayda planlarından dönüşümlerden sonuçlandı. Böyle planların durumu hukuki belirsizlik (aşağıya bakınız) oldu ve dönüşüm sayısı yavaşladı. Ancak, mevzuat son zamanlarda planı sponsorlar nakit dengesi planları onaylamasının önünü temizledi olduğu kabul edildi.

Dönüşüm tartışma

Nakit dengesi dönüşümleri tartışmalı olmuştur ve işçilerin ve onların savunucuları öfkesini artırdı. 2005 yılında Government Accountability Office (GAO), işçi yararları üzerinde nakit dengesi dönüşümleri etkilerini analiz eden bir rapor yayınladı. Bunlar tanımlanmış fayda planı değişmedi vardı ve işçi emeklilik yaşına kadar kendi işinde kalmıştı daha tipik bir dönüşümle nakit dengesi planının en işçiler için alt faydalar sağlayacağını gördük. Faydaları bu düşüş daha yaşlı işçiler için büyük olma eğilimindedir. Faydaları nihai ortalama ücret dayanmaktadır geleneksel planında, faydaları "değer" genç işçiler için daha yaşlı işçiler için çok daha hızlı tahakkuk olmasıdır. Buna karşılık, bir DC ya da nakit dengesi planında, katkıları aynı oranda (DC planlarda işçiler tarafından ve nakit dengesi planında işveren tarafından) yapılır ve bir dolar daha genç bir işçinin hesabına katkıda çünkü aslında daha değerlidir o emekli olmadan bileşik için daha fazla zaman alır. Böylece bazı nakit dengesi planları yaşlı işçileri zarar savunuyorlar.

Öte yandan, bu ilgili karşılaştırma olmayabilir. nakit dengesi dönüşüm alternatif planı dondurulmuş ya da (kazanılmış denge işçiye gidiyor) sonlandırılmış olması ise, bütün işçiler bir nakit dengesi dönüşümle nazaran çok daha kötü olurdu. Bu gerçekçi bir olasılık; tanımlanmış fayda planları on binlerce nakit dengesi planları dönüştürülmüş çok daha son yirmi yılda, donmuş ve / veya son verildi. Aynı şekilde, emekli olmadan işlerini terk birçok çalışan için (gönüllü veya olmasın), birçok orijinal tanımlanmış fayda planı kapsamında daha nakit dengesi dönüşüm altında daha iyi olurdu. Buna ek olarak, nakit dengesi dönüşümlerin yarısı tanımlanmış fayda planında mevcut katılımcıların bazılarının veya tümünün grandfathered var.

Emeklilik Türleri

Her yerde 401 (k) planı örneğidir tanımlanmış katkı planı Internal Revenue Code §414 (i) devletler [t] şapka terimi tanımlanmış-katkı planı sağlayan herhangi bir plan gelir çünkü emeklilik yalnızca dayalı bir işçiye faydaları (işçinin bireysel) hesabı ve herhangi (yatırım) geliri katkıda miktar, herhangi bir net kazanır giderler ve zararlar.

Altında tanım kodu altında tahakkuk yarar §411 (a) (7) (A), (ii) olmayan bir plan durumunda, tanımlanmış fayda planı , [terimi tahakkuk yarar] çalışanın [inç] denge anlamına gelmektedir [bireysel hesap. Öte yandan, tanımlanmış fayda planları için, Bölüm §411 (a) (7) (A) (i) "planı kapsamında belirlenen olarak "tahakkuk fayda" "çalışanın [] yıllık fayda" anlamına geldiğini belirtiyor ... bir şeklinde ifade ... [anüite] ..., normal emekli yaşta başlayan." Son olarak, için Code'un tanımı tanımlanmış fayda planları olmayan tüm planları katkı tanımlanmış planları.

Nakit dengesi planları tanımlanmış-katkı planları gibi görünen plan fayda tanımlanır. Bir A işçinin hakkı emeklilik tanımlanmış fayda planında bir temsil şarta ve dolayısıyla belirsiz mali yükümlülük işveren planı sponsor. Kod Bölüm 412 planı varlıkları daha sonra emekli olarak vaat faydaları ödemeye yeterli olacaktır sağlamak için plana yıllık katkılar sağlamaya işveren gerektirir. Bu sürecin bir parçası olarak planın bir olması gerekir aktüerya her işçinin "tahakkuk yarar" bugünkü değeri olduğu yıllık "aktüeryal hesaplamalar" gerçekleştirmek tahmin ve ardından planın kapsadığı her işçi için her bugünkü değer şekilde yukarı eklenir asgari yıllık katkı belirlenebilir.

Her işçi için "tahakkuk yarar" için "aktüeryal bugünkü değerler" götürü olan dolar temsil tutar mali işverenin değerini yükümlülüğü tarihte değerleme . Gelecekteki içermez tahakkuku emeklilik faydalarının ne de öngörülen gelecekteki maaş artışlarının etkisi içermez. Böylece her işçi için götürü değeri emekli o işçinin öngörülen nihai maaş, ancak değerleme gününde sadece işçinin maaş dayalı değildir.

planlarının Tasarım

Bazı nakit dengesi planları iletişim bu "aktüeryal bugünkü değeri" nedeniyle üzerine "varsayımsal hesaplar" olduğunu işçilere hizmetin sonlandırılması , işveren eski işçiye emeklilik planından dışarı "tüm parasını" almak seçeneği sunacaktır. Gelen gerçeklik işçi ve işveren hem kabul ediyorsanız, hatta normal tanımlanmış fayda planında eski bir işçi emeklilik planından uzak "tüm parasını" alabilir. Bir arasındaki bu "taşınabilirlik" açıdan hiçbir yasal farklılıklar vardır geleneksel Önceden belirlenmiş fayda planı ve nakit dengesi planı .

Her işçi, bir "varsayımsal bir hesap" sağlayacak ve cari yıl içinde kredi ödeyecek nakit dengesi planı için tipik bir "tasarım" geçerli maaşın% 5'ini söylüyorlar. Buna ek olarak, faiz kredi sağlayacak nakit dengesi planı cari yılın bakiyesi önceki yılın dengesinin toplamı ve geçerli yılki ödeme kredi ve olacağını, böylece her işçinin "varsayımsal hesabında" önceki yılın denge% 6'sını demek Geçmiş yıl dengesine faiz kredi. Bir 2000 $ bir ay başlayan maaş ile 25 yaşına başlar bir işçi için, o hesap bakiyesi sıfır olan başlayacak ve ilk yıl ödemeli kontör onun "varsayımsal" hesabında 1200 $ ilk yılı dengesinin bir ucuyla onu terk 1200 $ olurdu . İlk yıl dengesinin onun başlangıcı sıfır olduğu için, onun ilgi kredi ilk yıl için de sıfırdır. İkinci yıl,% 3.5 maaş artışı ile yaptığı aylık maaş onun 26 doğum gününde $ 2070 olacaktır. Bu ikinci yıl için% 5 ödeme kredi $ 1242 olacaktır. "Varsayımsal hesabı" ikinci yıl 1200 $ denge ile yıl başladığından,% 6 faiz kredi $ 72 olacaktır. $ 1242 ödeme kredi 1200 $ ve 72 $ faiz kredi başlayan dengesini ekleme ikinci yıl için $ 2514 (+ $ 72 + $ 1242 = $ 1200 2514 $) ve "varsayımsal" hesabında bir bitiş dengeyi verecekti. Bitimine kadar takip eden her yıl için bu işlemi tekrarlayın. - Bu yasal olarak gerekli fayda hangi varsayımsal hesap bakiyesi oluşturur normal emeklilik yaşı (NRA) sırasında ödeme başlaması seçer katılımcının veya yararlanıcı ömrü boyunca ödenecek bir rant hesaplanabilir -aramak. Bu faydalar olmak şartı nedeniyle kesinlikle belirlenebilir IRS Yönetmelikler Bölüm 1,401 bulundu.

Götürü hesaplama vakası

1993 yılında Üçüncü Devre karar Boston Goldman v. First National Bank sonlandırıldı işçi nakit dengesi planının benimsenmesi olduğunu göstermek olmadığını ihlal yaş ayrımcılığı kuralları. 2000 yılında, içinde Onbirinci Devre Lyons v. Gürcistan Pasifik ve İkinci Devre Esden v. Boston Bank of işveren götürü usulde hesaplama kurallarını ihlal olduğuna karar verdi, Onan Corp. vs Eaton bir bölge mahkemesi karar verdi benimseyerek nakit denge planı yaş ayrımcılığı kurallarını ihlal etmedi. 2003 yılının başlarında, Birinci Devre Campbell v. BankBoston eski işçi usul hatası yaptı ve geç gündeme getirdi çünkü işveren eski işçiye karşı yaş ayrımcılığı kurallarını ihlal ettiği karar vermedi.

Ardından 2003 yazında, Yedinci Devre Berger v. Xerox Corp Emeklilik Planı ile kaplıydı Emeklilik öncesi hizmet sonlandırma işçiler için götürü hesaplama karar verdi davalı nakit dengesi emeklilik planı Tanımlanmış ödeme kurallarını ihlal edemez planları ve Illinois bir bölge mahkemesinde IBM Kişisel Emeklilik planı vs Cooper o sorunu -, nakit dengesi planının çok tasarım karar verdi Campbell mahkeme sadece dicta varılan - aslında yaş ayrımcılığı kurallarını ihlal ettiklerini "oran nedeniyle fayda tahakkuklarının 'hesabına 'her yaşta ulaşılmasını azaltmak" did'.'

Götürü vakaları tüm nakit dengesi planları planları fayda tanımlandı çünkü işveren ilk önce normal emeklilik yaşı ve hesap bakiyesi almasına yol açarak götürü aktüeryal bugünkü değeri hesaplarken, onlar tanımlanmış fayda planları için kurallara uymak zorunda düzenlenen Daha sonra kanunen gerekli iskonto oranında geri geçerli tarihe indirim önce hayat rant haline emeklilik yaşta hesap bakiyesini dönüştürülmesi. Bu nakit dengesi planları tanımlanmış-katkı planları "gibi görünmek" için tasarlandığı için, sanıklar bu nakit dengesi emeklilik planları gerçek tanımlanmış fayda planları olmadığını iddia ama vardı "melez" yerine planlıyor. Bu nedenle, çünkü onlar "melez" olduğunu ve tanımlı katkı planları benziyordu ve işçiler sadece tanımlı katkı planlarında fiili dengeye hakkı vardır, çünkü, davacıların götürü sadece "varsayımsal" hesap bakiyeleri için eşit almalısınız. In . Berger v Xerox , Yargıç Richard Posner durumda kaydetti - "melez için yasadışı okuma" - götürü miktarları daha büyük olması gerektiğine karar vermiştir. Yani nakit dengesi planı kanun önünde egzotik "melez" bir plan değil ama emeklilik taksonomisindeki tanımlanmış fayda kısmında kalmıştır.

Geçerli yaş geri iskonto edilmeden, işçinin normal emeklilik yaşı sonlandırıldı çalışanın geçerli yaş yukarısı ileriye hesap bakiyesini alma Bu süreç bazen "denilen hızar ." Geri indirgenmesinde kullanılan faiz oranı varsayımsal hesap bakiyeleri faiz kredileri için kullanılan oranından daha düşük ise, o zaman yasal olarak gerekli götürü değerleri onun varsayımsal hesabında işçinin hesap bakiyesi daha yüksek olurdu.

Yaş ayrımcılık vakaları

Nakit dengesi planlarının savunucuları bu planların ihlal etmediğinden savunan yaş ayrımcılığı tanımlanmış fayda-emeklilik planlarına için geçerli tüzük. Tüzük korusun - neredeyse aynı kelimelerle - Herhangi bir plan "her yaştan ulaşma" hesabına herhangi işçi için "fayda tahakkuk oranı" azaltmaktan. Kod "normal emeklilik yaşta başlamak yıllık fayda şeklinde ifade" olarak tanımlanan fayda planları kapsamındaki herhangi işçi için "tahakkuk fayda" tanımlar ve erken emeklilik fayda "daha "normal emeklilik fayda" tanımlar rağmen planı, ya da normal emeklilik yaşta başlayan planı kapsamında yararına altında tahakkuk fayda 've '' tahakkuk fayda oranı belirsiz veya tanımsız olan", nakit dengesi planlarının destekçileri hala terimleri iddia'.

In Onan Corp. , Bölge Mahkemesi Yargıcı Hamilton nakit dengesi planlarının destekçileriyle kabul etti ve hüküm ve "tahakkuk yarar" "fayda tahakkuk oranı" ilgili tanımlanmamış çünkü nakit dengesi planı tasarımı yaş ayrımcılığı ihlal etmediği sonucuna varmıştır tüzük. Ama terimleri "tahakkuk fayda" ve "fayda tahakkuk oranı" uzun emeklilik aktüerlerce çok tanıdık ve net olmuştur. Terimler, bu yeni nakit dengesi emeklilik planları için her işçinin "varsayımsal" hesabında başlangıç dengeleri inşa verebilecek aktüeryeller kadar kesin oldukları için oldu. Ayrıca, §411 (a) (1) (7) Kanunun "tahakkuk yararı" tanımlar. Böylece emeklilik aktüerlerin geleneksel tanımlanmış fayda emeklilik planının formülde kullanılan tahakkuk oranı faktörlerinde değişiklikler ile çok tanıdık.

In Kathi Cooper v. IBM Kişisel Emeklilik Planı yarar ve fayda tahakkuk oranı tahakkuk terimler belirsiz değildi çünkü, 2003 yılında Bölge Mahkemesi Yargıcı Murphy karşısında sonuca vardık. Bir de tahakkuk Murphy yararları göre azalan sadece yaşı artışlara dayalı hızı, nakit dengesi planı plan tasarım yaş ayrımcılığı tüzük ihlal etti. Bu kural kabul edilirse, o zaman bütün "sabit oran ödeme kredi" tasarım nakit dengesi planları yaş ayrımcılığı ihlal eder. Ödeme kredisi için fiyat - veya dereceli yaş - Bir plan sponsoru bu giderek artan bir nakit dengesi planı kurarak sorunlarını önlemek olabilir. Bu, aynı sahip ekonomik bir "kariyer ortalama maaş" geleneksel tanımlanmış fayda planı kabul olarak etkisini. İktidar 2006 yılında temyizde tersine döndü.

Yasama gelişmeler

Çünkü zahmetli yaş ayrımcılığı takım elbise ve bu tür planların kapsadığı yaşlı işçiler tarafından yanlış anlama ve hayal kırıklığı, Kongre, Iowa özellikle Senatör Charles Grassley (R), kanunen sorunu çözmek için bir teklifi vardır. Bu "wearaway" yasaklayarak içerir.

2006 Emeklilik Koruma Yasası Ağustos 2006'da yasa oturum ve ileriye dönük yaş ayrımcılığı muaf düz maaş kredi türü planları yapıldı. Yeni yasa hızar ortadan kaldırır olarak da, götürü usulde hesaplama için daha yüksek faiz oranının kullanılması artık izin verilir. Yasa sadece geleceğe dönük yaş ayrımcılığı sabitler.

Ayrıca bakınız

Referanslar