Robert Almgren - Robert Almgren

Robert F. Almgren , pazarın mikro yapısı ve sipariş uygulamasına odaklanmış uygulamalı bir matematikçi, akademisyen ve iş adamıdır . Princeton matematikçisi Frederick J. Almgren, Jr.'ın oğludur. Neil Chriss ile birlikte , Kurumsal Yatırımcı'nın "Wall Street'te geliştirilmekte olan varış fiyatı algoritmalarının temelini atmaya yardımcı olduğunu söylediği" portföy işlemlerinin en iyi şekilde yürütülmesi "adlı ufuk açıcı bir makale yazdı. . " 2008 yılında Christian Hauff ile vadeli işlemler ve faiz oranı piyasalarında ajans algoritmik yürütmesi sağlayan bir finans teknolojisi şirketi olan Quantitative Brokers'ı kurdu . Şu anda QB'de Baş Bilim Adamı ve Princeton Üniversitesi'nde Yöneylem Araştırması ve Finans Mühendisliği alanında misafir profesördür.

Eğitim

Robert Almgren, Massachusetts Institute of Technology'de fizik alanında BS ve matematik alanında BS, ardından Harvard Üniversitesi'nde Uygulamalı Matematik alanında MS derecesi aldı. Doktora derecesini aldı. 1989 yılında Princeton Üniversitesi'nde Uygulamalı ve Hesaplamalı Matematik alanında Doktora derecesini aldı. Andrew Majda'nın önderliğinde gazlı yanmada akustik dalgaların rezonant etkileşimi üzerine bir tez çalışması yaptı .

Erken kariyer

NYU'daki Courant Matematik Bilimleri Enstitüsü'nde Misafir Üye idi, ardından Claude Bardos altında Paris 7 Üniversitesi'nde doktora sonrası görev aldı. 1993-2000 yılları arasında, Chicago Üniversitesi'nde matematik alanında yardımcı doçent olarak çalıştı, araştırmasının sıvı damlacıklarında ve kristal büyümesinde serbest sınır problemlerine odaklandı ve burada Finansal Matematik Yüksek Lisans programını kurmaya yardım etti. 2000-2005 yılları arasında, Matematiksel Finans Yüksek Lisans programının direktörlüğünü yaptığı Toronto Üniversitesi'nde doçent (kadrolu) olarak görev yaptı. 2005 yılında, Bank of America'daki Elektronik Ticaret Hizmetleri grubunda Kantitatif Stratejiler Başkanı ve küçük sermayeli hisse senetlerinde uyarlanabilir ticaret yürütme için İçgüdü algoritmasını geliştiren yönetici müdür olmak için akademiden ayrıldı.

Önemli Araştırma

En çok bilinen makalesi, 2000 yılında Neil Chriss ile birlikte "portföy işlemlerinin en iyi şekilde yürütülmesi" dir. Bu makale, kalıcı ve geçici piyasa etkisi için basit bir model sundu ve optimal ticaret yürütme yörüngelerinin, piyasa etkisini en aza indirmek için yavaş alım satım ile bir varış fiyatı veya uygulamada eksiklik kıyaslamasına göre volatilite riskini azaltmak için hızlı alım satım arasında bir denge olduğunu öne sürdü . Bu çalışma, Almgren ve diğerleri tarafından geniş ölçüde alıntılanmış ve genişletilmiştir. 2005 yılında, Citigroup'taki bir grup müşteri ile, Citi'nin BECS portföy yönetim sisteminde merkezi bir bileşen haline gelen hisse senedi piyasası etkisi için ampirik bir model yayınladı.

Referanslar

  1. ^ a b R.Almgren ve N.Chriss, "Portföy işlemlerinin en iyi şekilde yürütülmesi" J. Risk, 3 (Kış 2000/2001) s.5–39
  2. ^ "Savaşın emirleri" . Kurumsal Yatırımcı . 12 Kasım 2004.
  3. ^ David Leinweber, "Algo vs. Algo", The Institutional Investor's Alpha, Şubat 2007
  4. ^ Broker Algoritmaları için TİCARET Rehberi, TİCARET, Sayı 3, Ocak – Mart 2005
  5. ^ Robert Almgren ve Julian Lorenz, "Ortalama varyans optimal uyarlamalı yürütme", Applied Mathematical Finance 18 , 2011
  6. ^ Robert Almgren ve Neil Chriss, "Teklif verme ilkeleri" Risk , Haziran 2003
  7. ^ Robert Almgren ve Neil Chriss, "Tasfiye altında değer", Risk , Aralık 1999
  8. ^ Robert Almgren; Tianhui Li (2016). "Düzgün Piyasa Etkisiyle Opsiyon Hedging". Piyasa Mikroyapısı ve Likidite . 2 : 1650002. doi : 10.1142 / S2382626616500027 .
  9. ^ Almgren, Robert; Thum, Chee; Hauptmann, Emmanuel; Li, Hong (Temmuz 2005). "Hisse senedi piyasası etkisi". Risk : 57–62.